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嘉信理财美国中盘ETF非对称乘法误差模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
12.25%
decreased by 0.95%
1周
12.82%
decreased by 0.38%
1个月
14.47%
increased by 1.27%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 23:50
参数估计
2011年1月13日 至 2026年9月11日模型洞察
该资产表现出显著的杠杆效应：负收益使次日波动率比同等正收益多增加97%。
μ
AMEM 模型
点击查看方程
杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大97%
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0525 | 7.37*** |
| αARCH | 0.1712 | 6.03*** |
| βGARCH | 0.7071 | 34.89*** |
| γ杠杆 | 0.1664 | 3.32*** |
0.962
持续性18天
半衰期μ
AMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0525 | 7.37*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1712 | 6.03*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.7071 | 34.89*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.1664 | 3.32*** |
持续性:
0.962
半衰期:
18天
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