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联成化学科技股份有限公司非对称GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月11日 星期五的波动率预测
1天
35.32%
decreased by 0.90%
1周
35.51%
decreased by 0.71%
1个月
36.22%
decreased by 0.00%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 21:25
参数估计
1990年1月4日 至 2026年9月4日模型洞察
在持续性为 0.993 时，波动率冲击的半衰期为 106个交易日（约0.4年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
σ
AGARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.993，冲击半衰期约106天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0586 | 4.76*** |
| αARCH | 0.0678 | 12.15*** |
| βGARCH | 0.9256 | 166.48*** |
| γ杠杆 | -0.0431 | -0.16 |
0.993
持续性106天
半衰期σ
AGARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0586 | 4.76*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0678 | 12.15*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9256 | 166.48*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.0431 | -0.16 |
持续性:
0.993
半衰期:
106天
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