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标准普尔GSCI黄金现货指数非对称GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
23.26%
decreased by 0.47%
1周
23.24%
decreased by 0.49%
1个月
23.17%
decreased by 0.56%
更新于2026年9月12日星期六 UTC 00:56
参数估计
1990年1月2日 至 2026年9月11日模型洞察
在持续性为 0.998 时，波动率冲击的半衰期为 291个交易日（约1.2年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
非对称性: 正收益更能提高波动率
σ
AGARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.998，冲击半衰期约291天非对称性: 正收益更能提高波动率
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0000 | 0.00 |
| αARCH | 0.0390 | 4.88*** |
| βGARCH | 0.9587 | 120.68*** |
| γ杠杆 | -0.2990 | -2.91*** |
0.998
持续性291天
半衰期σ
AGARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0000 | 0.00 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0390 | 4.88*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9587 | 120.68*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.2990 | -2.91*** |
持续性:
0.998
半衰期:
291天
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