V-Lab
东京证券交易所REIT指数乘法误差模型（波动性分析模型）
高持续性模型：冲击衰减非常缓慢，理论长期值可能不具实际意义
2026年8月14日 星期五的波动率预测
1天
13.10%
increased by 0.39%
1周
13.52%
increased by 0.81%
1个月
15.11%
increased by 2.40%
更新于2026年8月14日星期五 UTC 22:34
新息冲击曲线
How returns affect tomorrow's volatilityVolatility Forecast
How volatility evolves over time参数估计
2003年9月15日 至 2026年3月19日模型洞察
估计的持续性 1.000 达到或超过1（非平稳）：波动率冲击不衰减，长期方差无定义，因此长期预测应谨慎对待。
μ
MEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0225 | 15.20*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.3350 | 55.20*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.6650 | 151.31*** |
持续性:
1.000
半衰期:
-
股票指数的其他乘法误差模型分析