V-Lab
两年固定期限美国国库票据收益率广义自回归条件异方差（GARCH）模型（波动性分析模型）
高持续性模型：冲击衰减非常缓慢，理论长期值可能不具实际意义
2026年9月24日 星期四的波动率预测
1天
23.24%
increased by 2.36%
1周
23.35%
increased by 2.47%
1个月
23.75%
increased by 2.87%
更新于2026年9月24日星期四 UTC 03:00
参数估计
1990年1月1日 至 2026年9月18日模型洞察
估计的持续性 1.000 达到或超过1（非平稳）：波动率冲击不衰减，长期方差无定义，因此长期预测应谨慎对待。
σ
GARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性1.000 ≥ 1，冲击不衰减
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0094 | 3.33*** |
| αARCH | 0.0590 | 7.41*** |
| βGARCH | 0.9410 | 131.88*** |
1.000
持续性-
半衰期σ
GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0094 | 3.33*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0590 | 7.41*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9410 | 131.88*** |
持续性:
1.000
半衰期:
-
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