BTB Korea Co Ltd流动性分析（非对称流动性模型模型）
高持续性模型：冲击衰减非常缓慢，理论长期值可能不具实际意义
2026年10月21日 星期三的非流动性预测
1天
609.98
increased by 12.45
1周
656.01
increased by 58.48
1个月
924.52
increased by 326.99
更新于2026年10月21日星期三 UTC 20:08
新息冲击曲线
收益如何影响次日的非流动性非流动性预测
非流动性如何随时间演变参数估计
2017年4月5日 至 2026年10月16日模型洞察
在持续性为 1.000 时，非流动性冲击的半衰期为 1386294个交易日（约5501.2年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
μ
ILLIQ-AMEM 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性1.000，冲击半衰期约1386294天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0996 | 0.53 |
| αARCH | 0.1055 | 2.66*** |
| βGARCH | 0.8789 | 76.31*** |
| γ杠杆 | 0.0312 | 0.48 |
1.000
持续性1386294天
半衰期μ
ILLIQ-AMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0996 | 0.53 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1055 | 2.66*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8789 | 76.31*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.0312 | 0.48 |
持续性:
1.000
半衰期:
1386294天
BTB Korea Co Ltd其他分析
国际股票的其他非对称流动性模型分析