彭博全球综合总回报指数(价值GAS-GARCH学生T分布模型（波动性分析模型）
2026年10月16日 星期五的波动率预测
1天
4.76%
increased by 0.35%
1周
4.76%
increased by 0.35%
1个月
4.79%
increased by 0.38%
更新于2026年10月16日星期五 UTC 23:50
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1999年1月1日 至 2026年10月8日模型洞察
在持续性为 0.995 时，波动率冲击的半衰期为 137个交易日（约0.5年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。 收益服从学生t分布，自由度为 v = 7.16，比正态分布捕捉到更厚的尾部。
𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.995，冲击半衰期约137天v = 7.16 · 厚尾
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω长期 | 0.1188 | 1.22 |
| α得分 | 0.0340 | 6.74*** |
| β持续性 | 0.9949 | 282.25*** |
| ν自由度 | 7.1648 | 1.01 |
0.995
持续性137天
半衰期𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 长期 价格变动条件下的长期方差 | 0.1188 | 1.22 |
α 得分 标准化得分的权重 | 0.0340 | 6.74*** |
β 持续性 波动率持续性 | 0.9949 | 282.25*** |
ν 自由度 学生t尾部厚度 | 7.1648 | 1.01 |
持续性:
0.995
半衰期:
137天
Bond Indices的其他GAS-GARCH学生T分布模型分析