V-Lab
GFI Co Ltd/Korea流动性分析（ILLIQ-MFMEM模型）
2026年10月1日 星期四的非流动性预测
1天
83.54
decreased by 1.45
1周
81.06
decreased by 3.93
1个月
50.14
decreased by 34.85
更新于2026年10月1日星期四 UTC 21:34
新息冲击曲线
收益如何影响次日的非流动性非流动性预测
非流动性如何随时间演变参数估计
2024年8月22日 至 2026年9月23日模型洞察
非流动性冲击以 36个交易日 的半衰期衰减，意味着冲击在约36天后损失一半的影响。 该多频率模型将非流动性拆分为快速的短期成分和一个在样本期内漂移的缓慢变化的长期水平，而非恒定基准。
μ
ILLIQ-MFMEM 模型
点击查看方程
冲击衰减: 冲击的半衰期为36天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| αARCH | 0.4331 | 16.87*** |
| βGARCH | 0.5858 | 31.86*** |
| γ杠杆 | -0.0756 | -2.40** |
| λ₁τ截距 | 101.1907 |
0.981
持续性36天
半衰期μ
ILLIQ-MFMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.4331 | 16.87*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.5858 | 31.86*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.0756 | -2.40** |
λ₁ τ截距 基线长期系数 | 101.1907 |
持续性:
0.981
半衰期:
36天